中商情报网讯：导热材料是用于提高电子设备热传导效率的关键材料，广泛应用于通信、新能源汽车、消费电子等领域。随着物联网、柔性屏生产等新兴技术的发展与应用，导热材料将迎来新一波产业升级。

一、产业链

中国导热材料产业链上游包括石墨、PI膜、硅橡胶、金属材料、塑料粒等各种原材料；中游为不同种类导热材料，主要包括导热硅胶片、导热绝缘材料、导热界面材料、导热矽胶布、导热胶带、导热硅脂、导热膏、导热膜等；下游广泛应用于消费电子、新能源汽车、通讯设备、家用电器、数据中心、国防军工等领域。

图片来源：中商产业研究院整理

二、上游分析

1.石墨

（1）石墨产量

天然石墨一般以石墨片岩、石墨片麻岩、含石墨的片岩及变质页岩等矿石出现。中商产业研究院发布的《2024-2029全球及中国天然和合成石墨行业发展现状调研及投资前景分析报告》显示，2022年我国的天然石墨产量为85万吨，占全球总产量的65.38%。中商产业研究院分析师预测，2023年天然石墨产量将达91万吨，2024年将达95万吨。

数据来源：USGS、中商产业研究院整理

（2）石墨市场竞争格局

目前，我国天然石墨行业产业集中度较高。在石墨市场竞争格局中，贝特瑞独占63%的市场份额。其次为翔丰华，市场份额达8%。杉杉、中科、凯金占比分别为6%、5%、2%。

数据来源：GGII、中商产业研究院整理

2.PI膜

PI膜又称为聚酰亚胺膜，是合成石墨膜的核心原材料，约占总成本的36%。由于PI膜生产具有极高的技术壁垒，美日韩企业长期垄断全球PI市场。主流高端PI膜厂商包括韩国SKC Kolon PI、日本钟渊化学、日本东丽、达迈科技、美国杜邦等，产能占比分别为15%、14%、10%、8%、7%。

数据来源：中商产业研究院整理

3.硅橡胶

硅橡胶是指有机硅单体经裂解、聚合、混炼工艺后生产的橡胶。2023年前三季度，硅橡胶相关上市企业营收前十分别为江苏国泰、兴发集团、合盛硅业、鲁西化工、三友化工、新安股份、长盈精密、昊华科技、东岳硅材、恒星科技。

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4.树脂

环氧树脂泛指分子结构中含有环氧基团的高分子化合物。我国是世界上最大的环氧树脂生产国，中商产业研究院发布的《2022-2027全球及中国环氧树脂行业深度研究报告》显示，2022年我国环氧树脂产量约为141万吨，近五年年均复合增长率为1.97%。中商产业研究院分析师预测，2023年中国环氧树脂产量将达到144万吨，2024年达到147万吨。

数据来源：中商产业研究院

三、中游分析

1.导热材料市场规模

在5G基建加速建设及商用化普及加快，通讯技术和新能源汽车快速发展，我国导热材料市场高速增长。中商产业研究院发布的《2023-2029中国导电导热材料市场现状研究分析与发展前景预测报告》显示，2022年中国导热材料市场规模约为183.8亿元，同比增长0.99%。中商产业研究院分析师预测，2023年市场规模将达205.5亿元，2024年将达222.3亿元。

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2.细分市场占比情况

中商产业研究院发布的《2023-2029中国导电导热材料市场现状研究分析与发展前景预测报告》显示，2022年我国消费电子热管理、汽车车导热材料以及其他导热材料市场规模分别为124.7亿元、38.1亿元、21亿元，占比分别为67.8%、20.7%、11.4%。

数据来源：中商产业研究院整理

3.消费电子热管理市场规模

智能手机、平板电脑等消费电子热管理导热材料，多使用石墨系材料、均热板、硅脂、硅胶片的组合。中商产业研究院发布的《2023-2029中国导电导热材料市场现状研究分析与发展前景预测报告》显示，2022年我国消费电子热管理市场规模为124.7亿元，同比下降6.9%。中商产业研究院分析师预测，2023年我国消费电子热管理市场规模将达134.2亿元，2024年增至142.2亿元。

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4.汽车车导热材料市场规模

汽车车导热材料主要包括电池系统导热材料、电机电控导热材料、ECM系统导热材料。中商产业研究院发布的《2023-2029中国导电导热材料市场现状研究分析与发展前景预测报告》显示，2022年我国汽车车导热材料市场规模为38.1亿元，同比增长40.6%。中商产业研究院分析师预测，2023年我国汽车车导热材料市场规模将达46亿元，2024年增至54.7亿元。

数据来源：中商产业研究院整理

5.导热材料企业产品布局

目前，少数国内企业如中石科技等逐渐具备了自主研发和生产中高端产品的能力，已经形成自主品牌并在下游终端客户中完成认证，具体如图所示：

资料来源：中商产业研究院整理

6.重点企业分析

2023年前三季度，导热材料相关上市企业中，6家企业营收超百亿，分别为中天科技、西部矿业、神火股份、北方稀土、领益智造、三安光电。从区域分布看，广东、江苏企业较多，分别为11家、10家。

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7.企业热力分布图

资料来源：中商产业研究院整理

四、下游分析

1.下游应用情况

目前，计算机是导热材料最大的消费领域，市场占比32%；其次是可再生能源，占比15%，而电信、指示灯占比相同，占比13%。医疗办公设备、工业和军事占比分别为10%、7%。

数据来源：中商产业研究院整理

2.消费电子

近年来，在技术不断创新等因素推动下，全球消费电子产品创新层出不穷，渗透率不断提升，消费电子行业快速发展，并形成了庞大的产业规模。中商产业研究院发布的《2022-2027年中国消费电子行业市场前景预测及未来发展趋势报告》显示，2022年中国消费电子市场规模达到约18649亿元，近五年年均复合增长率为2.97%。中商产业研究院分析师预测，2023年中国消费电子市场规模将增至19201亿元，2024年将达到19772亿元。

数据来源：Statista、中商产业研究院整理

3.新能源汽车

近年来，在国家相关产业政策的大力扶持与消费需求的拉动下，我国新能源汽车发展突飞猛进，产销规模迅速扩大，为锂离子电池行业提供了发展机遇。2023年新能源汽车市场保持高增长态势，市场占有率连续6个月超30%。中汽协数据显示，2023年1-10月，国内新能源汽车产销分别完成735.2万辆和728万辆，同比分别增长33.9%和37.8%，市场占有率达到30.4%。

数据来源：中汽协、中商产业研究院整理

更多资料请参考中商产业研究院发布的《中国导热材料市场前景及投资机会研究报告》，同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业情报、行业研究报告、行业白皮书、商业计划书、可行性研究报告、园区产业规划、产业链招商图谱、产业招商指引、产业链招商考察&推介会等服务。