【非洲出海专题】2024年南非投资环境深度分析及中资企业在南非投资合作策略-中商情报网

【非洲出海专题】2024年南非投资环境深度分析及中资企业在南非投资合作策略 中商产业研究院 2024-09-11 09:47

中商情报网讯：中国是南非第一大贸易伙伴，南非是中国在非洲最大贸易伙伴。南非也是中国企业在非最大投资目的地之一。为帮助中国企业了解和熟悉南非营商环境，合规有序地开展对外投资合作，有效防范化解各类风险，本文从南非经济发展现状、南非主要产业发展现状、南非进出口贸易情况、南非投资环境分析、中资企业在南非投资合作策略五个方面做出详细的分析。

一、南非经济发展现状

（一）经济总量

近年来，南非经济波动较多，2019年南非经济增长约0.3%；2020年下滑6.3%，为自1946年以来最大年度降幅；2021年和2022年南非经济分别增长4.9%和2.0%；2023年经济总量3777.8亿美元，人均GDP约为6253.2美元。

数据来源：世界银行、中商产业研究院整理

（二）产业结构

2023年，南非农业、工业、服务业增加值占GDP比重分别为2.0%、24.6%、67.6%。

数据来源：世界银行、中商产业研究院整理

（三）投资、消费和净出口占GDP的比重

2023年，南非消费、投资、净出口占GDP比重分别为84.4%、15.2%、0.3%。

数据来源：世界银行、中商产业研究院整理

（四）通货膨胀率

2023年，南非按消费者价格指数衡量的通货膨胀率6.1%，略低于2022年的7%。

数据来源：世界银行、中商产业研究院整理

二、南非主要产业发展现状

（一）重点产业和特色产业

1.制造业

2023年，南非制造业增加值按照2015年价格计算为413.4亿美元。南非制造业门类齐全、技术先进，主要工业部门涵盖钢铁、金属制品、化工、运输设备、机器制造、食品加工、纺织、服装等。近年来，南非政府致力于扩大本地制成品需求，建立针对国内市场和出口市场的本地产业能力，并拓宽其产品进入海外市场的机会。南非贸工部已针对家禽、汽车、家具、制糖、钢铁金属、纺织服装、全球商业服务等行业出台总体发展规划。南非位居世界汽车工业大国行列，是全球汽车及零部件制造和进出口的主要国家之一，宝马、戴姆勒-克莱斯勒、大众、丰田、福特等跨国公司均在南非建立生产基地。2023年，南非汽车产量超过60万辆，其中，乘用车34万辆，商用车30万辆。南非汽车产量位列非洲国家第一，领先埃及、摩洛哥等非洲汽车工业大国。

2.矿业

南非矿业增加值按约占GDP总额的4.4%。南非是世界五大矿产资源国之一，现已探明储量并已开采的矿产有70余种，具有完备的现代矿业体系和先进的开采冶炼技术，南非采矿机械、选矿技术设备、矿井通信和安全保障技术、矿产品冶炼和加工技术均位居世界前列，其深井开采技术输出到南美、澳大利亚、加拿大和欧洲，南非矿业公司在欧洲、拉美和非洲市场均有布局。Sibanye-Stillwater是全球领先的铂族金属生产商和顶级黄金生产商。

3.农林牧渔业

南非农业、林业、渔业就业人数约占总人口的6%，其产品出口收入占非矿业出口收入的15%。南非可耕地约占土地面积的13%，其中高质量耕地占可耕地面积的22%。南非主要农作物包括玉米、小麦、甘蔗、大麦和水果等。玉米是南非最主要的农作物，产值约占全部农作物的40%。南非畜牧业产品包括禽蛋、牛肉、鲜奶和奶制品、羊肉、猪肉、绵羊毛等。南非农业部门主要出口产品包括葡萄酒、玉米、柑橘、坚果、浆果、葡萄、羊毛、果汁、牛肉、苹果和梨等，出口市场遍及非洲、欧洲、亚洲、中东和美洲。

4.通信网络

南非通信和数字技术产业发展较快，移动运营商主要包括：Vodacom、MTN、Cell C、Virgin Mobile和8ta。Vodacom是南非最大的移动运营商。南非最大的两家信息技术公司DIDATA和DATATEC已在英美市场占有一席之地，卫星直播和网络技术水平竞争力较强。米拉德国际控股公司（MIH）已垄断撒哈拉以南非洲大部分卫星直播服务。南非是全球排名第一的业务流程外包目的地，为大型跨国公司和南非公司提供呼叫中心、技术支持以及后台服务。

5.旅游业

南非拥有极为丰富的自然和人文旅游资源，是世界著名旅游度假胜地，是非洲接待国际游客最多的国家。旅游业是南非发展最快的行业之一，产值约占GDP的9%，从业人员达140万人。南非旅游设施完善，有700多家大宾馆、2800家中小旅馆和1万多家餐馆，拥有全球最高蹦极设施。2023年入境南非的国际旅客近850万人次，同比增长48.9%。

（三）重点支持或优先发展产业

1.数字经济

南非数字经济规模约950亿美元，占GDP的25%。其中，南非ICT产业发展较快。

数据来源：中商产业研究院整理

南非网络质量全球排名第62位，比全球平均值低8%。南非在华为的全球连接指数排名中位列第56位（共79个国家）。2021年4月，南非通信和数字技术部发布《国家数据和云政策草案》，旨在增强国家数字服务能力，提高政府数据分析研判水平，保障南非数据主权与安全。根据规划，南非将整合两家国有数字技术企业，成立国家数字基础公司。该公司有权兼容南非电力公司、南非公路局、南非运输公司等国有企业的数据库，实现大数据统一管理。此外，南非还将新建一个高性能计算与数据处理中心，整合现有公共数字资源，为国家各部门、各级机构、企业、大学、民间社会组织等提供数字云服务。为确保该中心数据服务的连续性，政府还将建设两个数据备份中心和独立的配套供电系统，确保系统不间断运行。

2.绿色经济

南非环境、森林和渔业部将绿色经济定义为与生产、分配和消费相关货物或服务的经济活动体系，上述货物或服务在较长时期能够提升人类福祉的同时，能够避免未来明显的环境风险或生态资源匮乏。南非政府大力推广可再生能源发展，计划到2030年将总发电装机容量提高至77834兆瓦。

3.其他潜力产业

近年来，南非政府致力于提高本土制造能力，并拓宽其产品进入海外市场的渠道。南非贸工部已针对家禽、汽车、家具、制糖、钢铁金属、纺织服装、全球商业服务等行业出台总体发展规划。南非政府积极推动电动汽车发展，南非贸工部正在加速制定电动汽车相关政策。

三、南非进出口贸易情况

（一）对外贸易

1.货物贸易

（1）贸易规模

2023年，南非货物贸易总额为2155亿美元，同比下降7.5%。

数据来源：世界银行、中商产业研究院整理

（2）贸易顺差

2023年，南非货物贸易出口额1235亿美元，进口额为1049.8亿美元，贸易顺差55.6亿美元。

数据来源：世界银行、中商产业研究院整理

（3）主要贸易伙伴

南非的主要贸易伙伴有中国、美国、德国、印度、日本、英国和荷兰等。

数据来源：南非海关、中商产业研究院整理

（4）主要贸易产品

南非主要出口产品为黄金珠宝、矿物燃料、矿砂、机动车辆、机械器具、钢铁和水果坚果。

数据来源：南非海关、中商产业研究院整理

南非主要进口产品为石油、机械器具、机电音像设备、机动车辆、塑料制品和药品。

数据来源：南非海关、中商产业研究院整理

2.服务贸易

2023年，南非服务贸易出口行业以旅游、交通和其他商务服务为主，进口行业主要为交通、通信和信息技术、旅游等，贸易总额达到327.5亿美元，增幅达到6.5%。

数据来源：联合国贸发会议（UNCTAD）、中商产业研究院整理

（二）中南贸易

（1）中南贸易总额

南非是中国在非洲的第一大贸易伙伴。据中国海关统计，2023年，中国与南非双边货物贸易总额达556.2亿美元，同比下降1.2%。

数据来源：中国海关总署、中商产业研究院整理

（2）中南贸易逆差

2023年，中国对南非出口额236.5亿美元，同比下降0.8%；中国自南非进口额319.7亿美元，同比下降1.5%。中国对南非贸易逆差为83.2亿美元。

数据来源：中国海关总署、中商产业研究院整理

3.中南主要贸易商品

从中国对南非出口商品结构情况看，中国主要对南非出口电机、电气、音像设备及其零附件；核反应堆、锅炉、机械器具及零件；车辆及其零附件等。从中国对南非进口商品结构情况看，中国主要从南非进口珠宝、贵金属及制品；仿首饰；硬币；矿砂、矿渣及矿灰；钢铁等。

数据来源：全球贸易观察、中商产业研究院整理

资料来源：中商产业研究院整理

四、南非投资环境分析

（一）投资吸引力

1.竞争优势

世界知识产权组织发布的《2023年度全球创新指数》显示，在132个国家和地区中，南非综合指数排名第59位，比上年提升2位。南非吸收外资的优势主要包括：第一，南非政治经济环境相对稳定。为促进投资和经济增长，南非政府出台了一系列鼓励投资的政策、措施和规划。第二，南非金融、法律体系健全。金融业发达，律师事务所、会计师事务所等第三方专业服务能力强。第三，南非矿产资源丰富，基础设施较发达，劳动力资源丰富，具有一定的科研和创新能力，是非洲地区制造业和服务外包产业基地。第四，南非自然条件优越，风景优美，气候宜人。第五，不断壮大的中产阶级为经济发展提供了强大的消费需求。

2.吸引外资政策

2018年拉马福萨总统上台后，提出“千亿美元引资计划”，希望在未来5年内吸引1000亿美元外资带动本国经济发展。此后五年，连续五届投资大会投资承诺总额达1.5万亿兰特，比拉马福萨总统承诺的1.2万亿兰特高出26%，其中已完工或正在建设中的项目数量达161个，涉及能源、交通、数字基础设施、农业和人居等领域。拉马福萨总统在第五届投资大会闭幕式上宣布了新一轮引资计划，即在未来5年吸引2万亿兰特的投资。

（二）金融环境

1.外汇管理

（1）外汇管理政策

根据1961年《外汇管制规则》，任何南非公司和个人未经批准不得拥有外国资产或从外国借贷，外汇管制通过南非储备银行及其指定的银行机构实行。非居民可自由向南非投资，但资本移出受限制。南非储备银行（South African Reserve Bank）的外汇管理部负责南非的外汇管制工作，并通过商业银行中的“授权经销商”（AuthorizedDealers）负责执行。近年来，南非外汇管制逐渐放松，个人每年向境外投资最高限额为1000万兰特，须先获得南非海关税务署（SARS）税务合规状态验证结果并将其提供给授权经销商，然后才能将资金转移到海外。公司每年向境外投资最高限额为10亿兰特。在金融监管机构注册为全权委托金融服务提供商拥有外国资产的最高比例为40%，外资控股比例75%以上的公司在当地贷款受限制。目前，南非对经常项目项下交易的限制都已经取消。

（2）收益/利润汇出的规定

一般来说，南非对非居民投资所得的汇出没有限制。但由南非居民支付的外国贷款在汇出前需要先行批准。企业撤销或清盘后的资金，如汇给非南非居民，需出具文件对有关事实进行确认。对汇出利润，或向境外汇款用于偿还海外贷款，南非储备银行制定的标准是：上述款项汇出后，当地借款的数额不能高于规定的数额（详见融资限制），如高于规定的数额，须在汇出前降低当地借款数额。向非南非居民汇出与当地生产无关的特许经营权使用费、许可费和专利权使用费，要得到南非储备银行的批准。生产性（非销售性）特许经营权使用费的汇出，要得到贸工部的批准。经常账户下的支付，只要不是按照销售额、利润、采购额或收入比例来计算的，都可以由授权经销商根据发票汇出。

2.银行机构

（1）中央银行

南非储备银行（South Africa Reserve Bank，SARB）是中央银行，负责制定和执行货币政策，调节货币供应，监管其他金融机构，维持金融市场的稳定。

（2）南非商业银行

南非银行业发达。根据SARB数据，截至2023年4月，在南非注册的内资控股银行18家，外国银行分支机构12家，外国银行代表处29家，外资控股银行4家，共同银行（MutualBank）3家，合作银行（Cooperative Bank）6家。

资料来源：中商产业研究院整理

（3）中资金融机构

中国银行、中国建设银行、中国交通银行、中国工商银行等在南非设有分行，2008年，中国工商银行收购非洲最大银行——南非标准银行20%股权完成交割，成为该银行最大股东。

资料来源：中商产业研究院整理

3.融资

（1）融资服务

截至2023年7月，南非储备银行基准利率为8.25%，优惠贷款利率为11.75%。外资企业与当地企业享受同等国民待遇。

资料来源：中商产业研究院整理

（2）融资限制

75%以上的表决权、控制权、75%以上的资本资产或收入由非南非居民支配或代表的公司，被视为“受影响公司”（Affected Company），这些公司在南非当地的借款数额受到限制。上述借款的定义广泛，实际上包括各种借款和授信形式，如银行贷款、透支、信用和金融租赁等，但不包括货物和服务供应商提供的贸易信用。上述公司在南非的可借款数额，根据事先设定的计算公式得出。对外资全资公司，借款数额可以是公司有效资产的100%。有效资产包括股本金、股票溢值、未分配利润、股东贷款（数额要与其股本相称）、延期支付的税金、海外分公司或分支机构给予的最低贸易信用（被视为集团公司内部融资的那一部分）。

（三）要素成本

近年来，南非房价增速逐年放缓。据FNB数据，与2022年同期相比，2023年头两个月名义价格增长2.5%，扣除接近7%的通胀影响后，实际房价大幅下跌。

五、中资企业在南非投资合作策略

（一）中资企业在南非开展投资合作应注意的问题

1.主要风险

（1）中资企业在南非投资一定要守法经营、依法办事。要遵守南非有关法律法规、税收制度、知识产权保护制度、南非黑人经济振兴政策（BEE）等。南非工会大会是三方执政联盟之一，中资企业要严格执行合法用工制度，避免与工会发生纠纷。

（2）中资企业要保护市场，自觉规范出口，避免低价倾销和低报关操作，维护市场秩序，做到可持续发展。在同南非商人做生意前，应事先了解和熟悉南非贸易管理法规、商业惯例和当地人文特点，做到知己知彼。

（3）中资企业要重视对外贸易谈判，在谈判前应仔细研究对方情况，包括对方经营项目、资金规模、经营作风以及有关商品的行情等，可通过国内外的有关咨询机构完成。对于外商竞争压低采购价格或抬高产品出口价格的做法，中资企业应予以重视，并做好相应准备。

（4）中资企业员工在南非开展业务时必须注意做好安全防范工作。建议中资企业和个人在南非进行商务活动时要多注意安全，避免贸然前往不了解情况的地方，少进行现金交易，不给犯罪分子可乘之机。如在选择安全的办公、居住地点选择安全，尽可能减少夜间外出，并避免携带和使用大量现金。

（5）南非金融体系成熟，监管严格，但近年来南非兰特汇率波动较大，企业在投资合作过程中需充分考虑汇率风险。

2.防范措施

（1）实地调研。赴南非开展投资合作应充分深入开展市场调研，掌握当地国情和政策，研究相关投资、招标文件或项目合同文本，审慎决策。

（2）在当地建立和谐关系。处理好与政府和议会、社会组织和工会、媒体、当地居民、执法人员等各群体的关系。

（3）合规经营。南非的经济执法严格，尤其对知识产权、企业信誉等比较重视，中资企业要自觉遵守经济法规，依法保护生态环境、遵守劳动法规等。

（4）承担必要的社会责任。应关注业务发展带来的资源、环境、劳工、安全以及社会治理等问题。强化安全生产意识，加强基础管理，尤其是建筑、矿山、危险化学品等高危行业的中资企业，一定要做好防范，避免安全生产事故发生。

（5）如遇到意外或者纠纷，要积极寻求当地法律人士、政府、驻当地使（领）馆、当地中资企业和华人华侨组织等的帮助。

（二）在南非开展投资合作方式

外商在南非可以新设分支机构或设立当地公司，也可以入股、控股或收购当地企业。

（1）外资并购

外国公司根据南非《公司法》的相关规定，对南非企业进行并购。对在约翰内斯堡上市的南非企业收购，须符合特定的接管规则。根据具体情况不同，外资并购南非当地企业须获得监管部门的批准，其中包括：竞争委员会、竞争仲裁庭、接管规则小组、约翰内斯堡证券交易所、南非储备银行以及其他行业主管部门。根据并购规模不同，并购需要经南非反垄断监管部门和竞争监管部门的批准。此外，南非黑人经济振兴政策（BEE）对公司中黑人占股比例等有一定要求。

（2）科技研发合作

《南非2019科技创新白皮书》提出，发挥跨国公司创新示范引领作用，通过公司合作形式实现技术转移，鼓励南非实体企业在大数据、人工智能、公共卫生、低碳经济、信息通信等领域开展国际技术研发合作，在非盟《2063年议程》框架下，加大与非洲各国科技创新投资合作力度。

（三）南非华人商会、社团和主要中资企业

南非中国经贸协会成立于2011年4月，前身是2001年在约翰内斯堡注册登记成立的南非中国工商会，目前有会员企业二百余家。2023年4月，南非中国经贸协会第六届理事会成立，会议推选中国银行约堡分行担任会长单位，中国电信南非有限公司为常务副会长单位，人民网南非公司为秘书长单位。

1.华人商会、社团